Μeικτή εικόνα παρουσιάζουν τα αποτελέσματα τρίτου τριμήνου των μεγάλων αμερικανικών τραπεζών, με την Goldman Sachs και τη Citigroup να καταγράφουν ισχυρή άνοδο κερδών, ενώ η JPMorgan Chase κινήθηκε χαμηλότερα από τις προσδοκίες των αναλυτών και η Wells Fargo εμφάνισε έσοδα κατώτερα των εκτιμήσεων.
Η Goldman Sachs κατέγραψε άνοδο κερδών κατά 29%, στα 5,29 δισ. δολάρια, ή 17,01 δολάρια ανά μετοχή, ενώ τα έσοδά της έφθασαν στο δεύτερο υψηλότερο επίπεδο στην ιστορία της. Κινητήριος μοχλός ήταν η δραστηριότητα στις μετοχές: τα σχετικά έσοδα αυξήθηκαν κατά 72% σε ετήσια βάση, στο δεύτερο υψηλότερο επίπεδο που έχει καταγράψει ποτέ η τράπεζα στον συγκεκριμένο κλάδο.
Η επίδοση στηρίχθηκε στα έσοδα από τη χρηματοδότηση θεσμικών πελατών, τη χρηματοδότηση χαρτοφυλακίων και τα παράγωγα. Αντίθετα, τα έσοδα από τη διαπραγμάτευση ομολόγων παρέμειναν αμετάβλητα.
Η Citigroup ανακοίνωσε αύξηση κερδών κατά 40%, στα 5,25 δισ. δολάρια, ή 2,85 δολάρια ανά μετοχή, υπερβαίνοντας τις εκτιμήσεις των αναλυτών, που ανέμεναν κέρδη 2,65 δολαρίων ανά μετοχή.
Τα έσοδά της αυξήθηκαν κατά 8%, στα 23,85 δισ. δολάρια, στο υψηλότερο επίπεδο τρίτου τριμήνου εδώ και μία δεκαετία. Η ισχυρή επίδοση, πάντως, ενισχύθηκε και από τη σύγκριση με το αντίστοιχο περσινό τρίμηνο, όταν η τράπεζα είχε καταγράψει επιβάρυνση υπεραξίας στο πλαίσιο των σχεδίων αποεπένδυσης από τη μεξικανική Banamex.
Γιατί δεν ικανοποίησε η JPMorgan
Τα κέρδη της JPMorgan αυξήθηκαν, αλλά τα αποτελέσματα υπολείπονταν των προσδοκιών, καθώς επιβραδύνθηκε η επενδυτική τραπεζική δραστηριότητα σε σχέση με το προηγούμενο τρίμηνο.
Τα έσοδα της τράπεζας ενισχύθηκαν κατά 8%. Η πρόβλεψή της για τα καθαρά έσοδα από τόκους το τέταρτο τρίμηνο, ωστόσο, ήταν υψηλότερη από τις εκτιμήσεις της αγοράς. Η JPMorgan αναμένει περίπου 28 δισ. δολάρια, έναντι 27,42 δισ. δολαρίων που προέβλεπαν οι αναλυτές της FactSet. Για το 2027, η τράπεζα εκτιμά προκαταρκτικά ότι τα καθαρά έσοδα από τόκους, εξαιρουμένων των δραστηριοτήτων στις αγορές, θα διαμορφωθούν περίπου στα 107 δισ. δολάρια.
Στον τομέα των καρτών, τα μέσα υπόλοιπα των πελατών της JPMorgan αυξήθηκαν κατά περίπου 7% σε ετήσια βάση. Οι καθυστερήσεις πληρωμών, ωστόσο, υποχώρησαν, ενώ το ποσοστό των καθαρών διαγραφών μειώθηκε στο 2,91%, κατά σχεδόν 0,25 ποσοστιαία μονάδα σε σχέση με πέρυσι.
Ναι — υπάρχουν αρκετά στοιχεία για να αναπτυχθεί η εικόνα της Wells Fargo πέρα από μία πρόταση. Μπορείς να αντικαταστήσεις τη σχετική αναφορά με το εξής.
Χαμηλότερα των προσδοκιών έσοδα για Wells Fargo
Η Wells Fargo ξεπέρασε τις εκτιμήσεις για τα κέρδη, αλλά όχι για τα έσοδα. Τα καθαρά κέρδη της αυξήθηκαν κατά 6%, στα 5,95 δισ. δολάρια, ή 1,87 δολάρια ανά μετοχή, έναντι πρόβλεψης για 1,85 δολάρια. Τα συνολικά έσοδα διαμορφώθηκαν στα 21,87 δισ. δολάρια, χαμηλότερα από τα 22,31 δισ. δολάρια που ανέμεναν οι αναλυτές.
Τα καθαρά έσοδα από τόκους (η διαφορά ανάμεσα στους τόκους που εισπράττει η τράπεζα από τα δάνεια και σε εκείνους που καταβάλλει για τις καταθέσεις) αυξήθηκαν κατά 5%, στα 12,52 δισ. δολάρια, αλλά επίσης υπολείπονταν των εκτιμήσεων. Η Wells Fargo απέδωσε την απόκλιση στα χαμηλότερα επιτόκια για ορισμένα στοιχεία ενεργητικού κυμαινόμενου επιτοκίου, στο υψηλότερο κόστος καταθέσεων και στη μείωση των καταθέσεων χωρίς τόκο.
Παράλληλα, οι προβλέψεις της για πιθανές πιστωτικές ζημίες αυξήθηκαν στο 1,03 δισ. δολάρια, από 681 εκατ. δολάρια έναν χρόνο νωρίτερα, καθώς διευρύνθηκε το χαρτοφυλάκιο δανείων. Η τράπεζα, ωστόσο, δήλωσε ότι δεν βλέπει επιδείνωση στις καθυστερήσεις αποπληρωμών. Η μετοχή της υποχώρησε στις προσυνεδριακές συναλλαγές, καθώς η υπέρβαση των προσδοκιών στα κέρδη δεν αντιστάθμισε την απογοήτευση από τα έσοδα και τα καθαρά έσοδα από τόκους.
Προτιμώμενη πηγή στην Google
Για να εμφανίζονται περισσότερα άρθρα της Ναυτεμπορικής στις αναζητήσεις σας εύκολα και γρήγορα, πρέπει να προσθέσετε το site στις προτιμώμενες πηγές σας. Μπορείτε να το κάνετε πηγαίνοντας εδώ.
